こんばんは。長文失礼します。

ＡＩに今回のキモとなる
レーティングについて
色々とまとめて貰いました。٩( 'ω' )و

◆そもそも証券会社が
レーティングを出す理由は次の4つ。

1.投資家に情報提供するため
2.プロの分析レポートを提供するため
3.企業との関係構築につながるため
4.自社のリサーチ力を示すため

つまり、レーティングは“サービス”であり
証券会社の信頼性の源泉です。

◆証券会社ごとのレーティング精度は？

業界で「リサーチが強い」と評価されるのは
次の順です。

【S級】 JPモルガン、ゴールドマン、UBS、モルガン・スタンレー

・世界で数十年の実績
・経営陣との接触頻度が桁違い
・モデル精度が高い
・業界カバレッジが圧倒的
　特にハイテク・製薬・金融は強い。

【A級】 大和、野村、みずほ、SMBC日興

・日本株に強い。
・カバレッジ範囲が広い
・経営層にアクセスしやすい
・財務モデルが安定している

【みずほは当たるのか？】
みずほ証券の特徴：
・日本株バイオ・医療の分析は比較的強い
・財務モデルは保守的（甘くない）
・IR取材が丁寧で情報量が多い

日本（特にバイオ・医薬系）ではA級。
“安定していて大外しは少ない”タイプです。

◆みずほが“買い・¥3,800”に
したであろう主な理由。

A. 技術／パイプラインの評価（主因）
・ハートシードは心筋補填（iPSC由来心筋球など）で世界的に注目されるパイプライン（HS-001など）があり、臨床・製造技術の蓄積がある点を高く評価した可能性が高い。これが“将来収益”の主要源泉と見なされます。

B. 複数プログラムの価値合計
（SOTP的発想）
・バイオでは各プログラムごとに成功確率（POS）を掛けた価値を合算する（SOTP）や、将来キャッシュフローを割引くDCFで算出するのが一般的。
みずほは「HS-001＝高い期待値、HS-005も臨床進捗あり、製造ノウハウも価値」と見積もった可能性があります。

C. ノボ解約の影響把握
・ノボノルディスクの提携解消は短期のネガティブ材料だが、ハートシード側は「解消はノボ側の戦略見直しで、当社プログラムの問題に起因しない」と説明。
アナリストは提携が外れてもプログラム自体の価値や他のライセンス機会・自前開発の道筋を評価に織り込めば中長期の価値は維持できる、と判断した可能性がある。


(*^ω^*)
個人的にまとめると、
今回の『3,800円』という
みずほのレーティングには
『提携』の何かしらの情報が漏れた訳でも、
織り込まれている訳でもない。

現時点でのパイプラインの
純粋な治験の進捗状況、
すなわち技術の高さ・ポテンシャルに対して
つけられた価格だと考えます。

この価格に『提携』がさらに織り込まれたら、株価は更に高みを目指すものと、考えます。٩( 'ω' )و

決算 近いぞ 大丈夫か

キャスパーがいらんことせんかったら、みんなハッピやのに

んー、オモシロクナッテキタね

月曜空売りから入るのがベストかや？

応援してたんやけどな
まあ…売るわ

銘柄　　　　　　　　　　機関　　　　格付　　　　目標株価　　　　日付
ハートシード <219A> 　　みずほ　　　新規に買い　3800　　　　　　12/4

承認申請迄には、自社なのか？後ろ盾か？
製造→販売、出来る様に。
材料豊富。

治験10例目の52週が来月終わり治験結果も問題無いみたいで来年中頃までにPMDAに申請することが予定されているし予算も、どの新興バイオ企業よりも持っていたらレーディングが上がるのは当たり前だよ

今やってるのは心室筋の治療じゃなかったのか…。知らなかったな

LINE IDの詐欺紛いを野放しにしているYahooに嘆願書か通報レベルだよね。企業の体質がよくわかる。