中間配当と期末配当の年2回ありインカムゲイン特有の持ったまま長く投資出来る株です。今のところは確実に増収増益して利回りも良い。

栗本鐵工所（5602、通称「栗本鉄」）は鋳鉄管大手で、水道向けダクタイル鋳鉄管などのライフライン、産業機械、道路・橋梁向け建設資材が柱です。

インフラ更新需要を土台にした安定収益＋成長投資型です。
業績
2025年10月に1株→5株の株式分割済みです。数字は分割後ベースです。

中期経営計画（〜2027/3期）の目標（売上1,300億円、営業利益80億円、ROE7%以上）は、すでに2026/3期時点で実質達成しています。営業利益率は数年前の4%弱から6.3%まで改善しています。 web.fisco.jp

2027/3期第1四半期（4–6月）は売上291億円（ 6%）、営業利益18億円（ 67%）と好調で、これを受けて通期を上方修正しました。けん引役はライフラインと産業建設資材です。機械システムはEV市場停滞や中国向け減などでまだ重いです。

株価・指標（8/27終値付近）
約1,768円、時価総額約1,131億円。予想PER約14倍、PBR約1.1倍、配当利回り約3.4%。自己資本比率は約63%と財務は厚いです。

見どころ
• 官需の底堅さ：水道管の更新・耐震化、道路・橋梁周辺は単年で止みにくい需要です。物価高の影響は残りますが、会社も「底堅い」と見ています。
• 成長の仕込み：機械システムは二次電池・再生骨材・粉体設備などを成長牽引事業に位置づけ。2026年10月にIHIプラントから粉砕機・焼成関連（石炭除く）を譲受予定で、弱いセグメントの中長期補強です。 news.jp

• 還元：配当性向50%以上を方針とし、今期60円予想。自社株買い・消却も開示しています。

• 次のカタリスト：次期中計（おおむね2028/3期〜）で、2030年に売上1,500億円超・営業利益100億円超・ROE8%以上という長期イメージをどこまで数値化するか。

アナリストコンセンサスは会社予想よりやや強気（経常97億円前後）です。

リスク
• 機械システムの回復遅れ（受注ずれ、原価高）
• 公共工事の資材・労務費上昇が価格転嫁を上回る局面
• 成長は急加速型ではなく、M&Aとインフラ更新の積み上げ型

結構後場寄りで上げて、引けにかけて下げてる銘柄多いですね。地合いでしょうか。

やっと買値に戻っていた。ここは含み損になってしまってから、吹き返して上がる時はあまり良いニュースが出た時じゃないで喜べなかったりする。苦笑

昼からもこの調子で上がってほしいな~

11月の第二四半期数値が楽しみ。
数値によっては増配も期待され自社株買いも相まって株価は2000円upが期待され、その後の自社株買いの消却と次年度の期待からもう1段の株価を目指すと考える。
慌てる●●は貰いが少ない………

ジワジワ上がってきてますね。気付いたら高いところまで、って感じのスピード感で結構ですのでこのまま。

すいません
いつ何分割するんですか？

あつ〜！

やったーわたしも取得単価！！