> ますます > 来月の通期決算報告が楽しみになりますなぁ～('ω')ノ たのしみになりますなぁ～

ますます 来月の通期決算報告が楽しみになりますなぁ～('ω')ノ

長野県が「組織内で共有」と公式に発表している以上、長野支店の支店長、営業責任者、工務責任者らは、その偽造書類の存在を知り、組織的に工期短縮のために「使っていた」ことを疑われます。 積水ハウスのように会社が被害者で、実際に刑事告発を行政といっしょに行う側だったのであれば、会社への刑事罰は回避しやすかったですが、タマホームは「組織ぐるみで書類偽造を共有・利用して売上を作っていた」とみなされる可能性があるのですよ。 そして「組織内で偽造書類が共有されていた」ということは、タマホームの内部統制が機能不全に陥っていた、あるいは組織的に売上高の前倒し計上を行うためにこれを容認していた可能性を疑われます。 ここで「話が違うじゃないか！」と、怒るのが監査法人でしょう。 5月の期末ギリギリで出てきたこのニュースが監査法人に伝われば、棚卸資産の洗い直しが始まるのではないかと予想します。 もし、工期短縮のために本来売れるはずのなかったものを資産として計上していたとしたら何が起きるでしょうか？

> 長野の不正釈明IR出さないの？ > てか > 出せないのかな？ 以前にここに書いた積水ハウス浜松支店の事例とタマホームとの違いは、「所属会社（組織内）で共有した」という長野県が公式に発表されている点です。 積水のケースでは、浜松市だけでなく、会社も建築士を刑事告発しています。会社も被害者だったという認識ですね。 ところが、タマホーム長野支店のケースでは「組織内で共有した」と公式に発表されてしまっているのです。「知らなかった」が通用しない。

長野の不正釈明IR出さないの？ てか 出せないのかな？ 長野単独なら一部建築士による不正行為により・・・・でキッパリ出せるはずなんだが、それが言えない所を見ると 他府県も査察受けてる最中とか穿った見方をしちゃうよ('ω')

損切りキッパリ消えて、ishが連投。 何なんここ。

売り禁中は信用害を高値狙って(売って)小遣い稼ぎ

うちの知り合いは、ここの会社で建てました。 5年前は安い建築会社でしたが、いまは高いです。ここで建てるなら工務店の方がいいです。さらに、1ヶ月ほど前に、屋根の工事の見積もりを取ったけど、いまも見積もりについて連絡が無いそうです。この会社の営業担当は、本当にひどいですね。新規契約しか眼中にない。おそらく、2,000円程度まで下落して横ばい。その後、TOBが入ると思う。

いろいろ仮説があって 楽しいね まあ、空売り組様は、 売り禁解除まで逆日歩払って 指をくわえて株価をみていれば いいんじゃないの 日経先物大幅安 ここは、ひねくれ銘柄 上昇に期待かな〜 オモロ

受注実績、未成工事受入金からの流れを見る限り、未成工事支出金残高は妥当な水準ではないか。 会計監査も実地調査は行いますので、会社の勝手な基準で勘定科目の変更は出来ません。 ただ、資材高騰でガクンと利益率は低下してるでしょう。 第4四半期は黒字で通期はどうだかは判断不能。 今後はさらなる価格高騰と営業マンの常套文句で販売も順調なのかなと感じてる。 配当政策はデタラメの連続で経営を悪化させてるのは事実。

ついでに言うと、B/S上で「未成工事支出金」が異常に増えていることもこれに関連しているとすれば.......... 銀行のコベナンツ条項の一つ、「現金＋棚卸資産＞有利子負債」をクリアするために、B/S上で未成工事支出金を積み増して「建てている途中です」とした可能性さえ疑われますね

最後に、最も恐ろしい仮説が、契約後に価格上昇に耐えられなくなった施主の解約が増えていることです。 契約した後に解約された物件のマイナス分が、リアルタイムの速報値に綺麗に反映されていないとすると、売上高が激減していることも納得がいきます。 タマホームのメインターゲットである若い一次取得者は、予算に余裕がありません。契約後、オプションの追加や建材の値上げ、住宅ローン金利の上昇を突きつけられ、「これ以上高くなるなら、頭金を捨ててでも解約します」と解約に動く事例が増えていたとしたら......これは痛いです。 受注実績としてはカウントされていたものの、引き渡しに到達する前に消えてしまった（＝だから引渡実績だけが激減した）という最悪のシナリオです。

最後に、最も恐ろしい仮説が、契約後に価格上昇に耐えられなくなった施主の解約が増えていることです。 契約した後に解約された物件のマイナス分が、リアルタイムの速報値に綺麗に反映されていないとすると、売上高が激減していることも納得がいきます。 タマホームのメインターゲットである若い一次取得者は、予算に余裕がありません。契約後、オプションの追加や建材の値上げ、住宅ローン金利の上昇を突きつけられ、「これ以上高くなるなら、頭金を捨ててでも解約します」と解約に動く事例が増えていたとしたら......これは痛いです。 受注実績としてはカウントされていたものの、引き渡しに到達する前に消えてしまった（＝だから引渡実績だけが激減した）という最悪のシナリオです。

確認申請の遅れ・ストップによる現場の麻痺が生じている可能性もあるかもしれません。 1枚目の受注速報を見ると、2024年の6月〜7月は「前年比72%〜86%」と大苦戦していますが、8月（115%）や9月（136%）に急激に跳ね上がっています。 値上げ前の駆け込み需要や、本社の猛烈なプッシュによるものの可能性を疑います。 しかし、無理に取った契約の裏で、現場の処理能力はとっくにキャパシティを超えていたのかもしれません。 長野支店で行われていたような「確認済証の偽造」という同行業者が驚くような暴挙に走らざるを得なかったのは、真面目に手続きをしていたら着工・引き渡しが来期にズレ込んで、本社のノルマを達成できなかったから..........そんな可能性はないでしょうか？

原価高騰と大工不足による着工・完工の長期遅延の疑い 契約自体は取れても、いざ着工しようとした段階で「資材が出回らない」「毎月値上がりする建材の価格交渉で施主や下請けともめる」「手間賃が安すぎて大工が現場に来てくれない」という事態が全国で多発しています。 通常なら契約から6ヶ月で引き渡せるはずの家が、9ヶ月、1年と後ろにズレ込んでいるため、受注高はあるのに、今期の売上が追いついてこないというタイムラグが生じているのでしょうか

こうして見ると、2023-2025年の3年間で受注速報・受注実績は大して下がっていないのに、実際に引き渡しが行われて売上高として計上される数字はえらく下がっているのが分かりますね。 受注の数字を上げるために現場は色々と苦労しているのだろうな、と想像できますねw この数字と、長野県で行政処分を受けた「虚偽の確認済証・検査済証」のことを考え合わせるとなかなか興味深いですね。

引渡し実績

昨年の受注速報

受注実績

>不正ニュースは事実無根のデマだった。 >あるいは事実だったけど許されたということですよね？ >でなければ説明できない大幅高。 そうですね、長野県が流したデマだったの信用2階建全力で買い向かってください！

こうやってちょっと上がるとすぐ「今までが安すぎた」と後出しでいうやつ多いけど、これでまた大下げしたら今度はなんて言うのかねw？ 「やっぱ下げすぎじゃなかった！売って良かった！」と言い出すのかなw？

金曜わざわざ高いとこで買ったやつ、月曜大後悔すんんだろなw

まあ、サルマネ会社か タマホームの1000万円で 家が建つとかあったな〜 タマホームの受注速報見てないの 3,4月は、前年同月比100%超えで 回復傾向 来週の受注速報が100%超えなら 本物 どーなることやら オモロ

タマホーム衰退の背景 ・アイ工務店の急成長 ・一条工務店「ハグミー」の大ヒット この2つがなければタマホームの天下は続いていたはず。 住宅業界では「一度失ったシェアの回復は困難」と言われるだけに、今後の勢力図がどうなるか注目。

今日はカチあげましたね